Денис Шевчук - Международный учет (МСФО)

3. Требвания отсутствия запланированных операций (10–12), могущих привести к последующему нарушению принципа объединения интересов.

Чтобы упростить пример, возьмем случай поглощения (определение поглощения см. в предыдущей статье), который позволит избежать рассмотрения вопросов, связанных с отчетами материнской и дочерней компании в отдельности. Пусть компания А собирается поглотить компанию Б. В случае учета поглощения по методу покупки, отчетность компании А после завершения операции выглядит так, словно она совершила приобретение набора активов по справедливой стоимости:

Компания А совершила покупку чистых активов компании Б за $20,000,000. На дату совершения операции активы компании Б имели следующую стоимость:

В книгах компании А будут совершены следующие проводки:

В случае покупки чистых активов:

В случае покупки акций компания-покупатель (А) делает следующие записи:

При подготовке сводной финансовой отчетности счет «Инвестиции в компанию Б» взаимоуничтожается в корреспонденции с соответствующей частью собственного капитала компании Б.

При использовании метода покупки в качестве стоимости покупки используется реальная стоимость компенсации, выплаченной продавцу в обмен на проданные акции или активы. Разница между стоимостью выплаченной компенсации и справедливой стоимостью чистых активов записывается как Goodwill (гудвилл).

В случае объединения интересовсправедливая стоимость игнорируется, т. е. обе объединяющиеся компании рассматриваются так, будто они являлись единым целым на протяжении всей своей истории. Соответственно, в этом случае величина чистых активов компании Б будет принята равной $ 11 млн. Допустим, что эта величина состоит из $ 7 млн. акционерного капитала и 4 млн. нераспределенной прибыли, и компания А получает все акции компании Б, выпуская дополнительные собственные акции. После поглощения все бывшие акционеры компаний А и Б становятся владельцами только акций «поглотившей» компании А. Никто из владельцев акций не продавал свои акции другой группе акционеров, они просто «объединили интересы».

При этом корпорация А запишет свои вложения в акции корпорации Б следующим образом:

При подготовке же сводной отчетности будут сделаны следующие дополнительные проводки:

Поскольку при использовании этих двух методов применяются разные способы оценки стоимости чистых активов, отчеты о прибылях и убытках после завершения поглощения также будут отличаться:

Таким образом, при одинаковой выручке использование метода покупки дает на $9 меньшую чистую прибыль, чем в случае объединения интересов. Естественно, причиной тому – превышение справедливой стоимости чистых активов над их исторической стоимостью.

Такое соотношение отнюдь не является правилом, скорее – распространенной тенденцией, благодаря которой образование бизнес-комбинаций по принципу покупки чаще всего ведет к заниженной по сравнению с объединением интересов прибыли последующего периода. Отсюда и вполне понятное стремление менеджеров как можно чаще использовать метод объединение интересов – ведь их «компенсация» зачастую зависит именно от бухгалтерских показателей прибыльности.

Для чего нужна консолидированная (её ещё часто называют «сводной») отчетность, зачем все эти отдельные стандарты, требования и вообще много, казалось бы, необязательной работы и сложностей?

Ответ прост: все дело в том, что отчетность, предоставляемая любой организацией, по сути, тоже является «сводной». Ведь сводная отчетность – это ничто иное, как представление реального финансового состояния некой группы компаний, рассмотренной не с точки зрения их юридического статуса, а с позиций реального контроля за их деятельностью.

Сводная отчетность позволяет видеть группу компаний, объединенных одним управлением, как единое целое: в процессе консолидации из консолидируемых финансовых отчетов убираются все цифры и данные, относящиеся к «внутренним транзакциям». И по сути консолидированная отчетность отличается от неконсолидированных отчетов отдельных компаний только различиями в определениях, что есть «внутреннее» и что «внешнее». Точно так же, как в отчетность отдельной компании не попадают сведения о передаче товаров, скажем, из одного подразделения другому, так и из консолидируемой отчетности исключаются сведения о купле/продаже товаров или услуг между компаниями, объединенными общим управлением. Логика ясна – такие сведения завышают реальную прибыль всей группы, отражая вместо сделок с «посторонними» простое перекладывание из одного кармана в другой.

Впрочем, приведенный пример – лишь одна составляющая действий, производимых при консолидации. Теперь перейдем собственно к процессу.

В US GAAP при консолидации финансовой отчетности руководствуются:

1. ARB-43

Chapter 1A, Rules Adopted by Membership

Chapter 2A, Comparative Financial Statements

2. ARB-51

Consolidated Financial Statements (as amended)

3. FAS-94

Consolidation of All Majority-Owned Subsidiaries

В IAS (МСФО) требования к консолидации отражены в стандарте IAS 27 (Сводная финансовая отчетность и учет инвестиций в дочерние компании).

Кроме того, к поднятому вопросу имеют отношение (хотя и слегка опосредованное) и несколько других стандартов:

1. IAS 22 (Объединение компаний)

2. IAS 24 (Раскрытие информации о связанных сторонах)

3. IAS 28 (Учет инвестиций в ассоциированные компании)

Хотя, конечно, нельзя не заметить, что все стандарты IAS (впрочем, как и US GAAP и любые другие) так или иначе связаны между собой, то есть список можно расширить до полного J.

Дадим несколько определений терминов, которые будут активно использоваться в дальнейшем:

Контроль (control) – возможность определять финансовую и хозяйственную политику компании с целью получения выгод от ее деятельности