Будущее банкинга

Платежная система TARGET2 объединяет инфраструктуры по совершению крупных платежей и находится в совместном ведении Европейского центрального банка и национальных центральных банков. S\VIFT внедряет изменения через свою сеть SWIFTNet, а также путем участия в комитете Джиованнини с целью создания общего расчетно-клирингового протокола. Добавьте к этому быстрый темп изменений в сфере розничных платежей — электронное выставление и оплата счетов и счетов-фактур [ЕБРР и EIPP), микроплатежи, электронные кошельки, бесконтактные платежи. Затем примите во внимание массу других органов стандартизации, оказывающих влияние на рынок, и вы получите большой клубок из систем и стандартов, который нужно срочно распутывать, чтобы добиться реализации планов Комиссии Евросоюза. Помните, цель заключается в создании «единой платежной зоны, в рамках которой граждане и предприятия смогут совершать трансграничные платежи так же легко, безопасно и эффективно, как и в пределах своей страны, причем с аналогичными затратами».

Чтобы достичь данной цели, европейским банкирам нужна ясность. А ясность возможна только тогда, когда кто-нибудь распутает клубок из систем и стандартов. Он включает:

• устаревшие инфраструктуры, обслуживание которых обходится в миллиарды долларов (банки тратят около $ 14 млрд в год на платежные технологии);

• правительства и центральные банки, инвестирующие средства во внутренние платежные инфраструктуры в ущерб общеевропейским целям;

• новые технологии, которые быстро появляются и тут же вытесняют имеющиеся операции и инфраструктуры;

• целый спектр органов стандартизации, которые хотят сами разрабатывать стандарты, чтобы обезопасить свое собственное будущее;

• игроки глобального масштаба, способные создать собственную структуру за счет более мелких игроков, которые не в состоянии поспевать за ними.

Если не распутать образовавшийся клубок, то большинство банков окажутся между молотом и наковальней, а небольшие банки смогут осуществлять международные платежи только посредством аутсорсинга. Резкое снижение рентабельности и потеря прибыли от международных операций с евро вкупе с необходимостью инвестировать немалые средства в новые инфраструктуры и системы ведут к такому же выводу.

Наиболее вероятными поставщиками-аутсорсерами станут игроки глобального масштаба — Citibank, HSBC, JPMorgan, Deutsche Bank, — которым хватит широты размаха и глубины карманов, чтобы справиться с этой принудительной программой перемен на территории еврозоны.

Хорошо, что «...другого Плана действий (в сфере финансовых услуг) не будет», — пообещал нам в декабре 2004 года Чарли Маккриви, Комиссар Евросоюза по внутреннему рынку и услугам. Возможно, он сделал это заявление в связи с вопросами, возникшими при продвижении повестки дня с Директивой о рынках финансовых инструментов {MiFID) (которой посвящена глава 20) и Директивой о платежных услугах [PSD].

Достоинства и недостатки Директивы о платежных услугах

Первый проект Директивы о платежных услугах был выпущен в декабре 2005 года, а к январю 2008-го, когда внедрялась единая европейская платежная система (SEPA), Директива стала общеевропейской законодательной структурой.

PSD преследует две главные цели. Во-первых, стимулировать конкуренцию на рынках платежных услуг за счет устранения барьеров для выхода на рынок, таких как доступ к платежным инфраструктурам. В настоящее время правовые нормы, имеющие определенные отличия в каждой из стран-участниц Евросоюза, представляют собой существенный барьер для входа новых поставщиков платежных услуг, таких как супермаркеты и телекоммуникационные компании. Во-вторых,: обеспечить упрощенный и полностью гармонизированный набор правил, действующих на всей территории Европы, с учетом требований к информации, а также прав и обязанностей, связанных с предоставлением и использованием платежных услуг. Это включает введение обязательного требования о клиринге платежей в течение 24 часов с момента закрытия торгов (известного как D+1) для всех денежных переводов без конвертации валют и по умолчанию для всех прочих платежей, а также целого ряда других правил, касающихся отзывных обязательств, рефинансирования и юридической ответственности.

Чарли Маккриви — Комиссар Евросоюза по внутреннему рынку и услугам, а также разработчик Плана действий в сфере финансовых услуг [FSAP] — опубликовал PSD 1 декабря 2005 года и сделал ряд замечаний по поводу ее последствий. К примеру, он сказал: «Я очень рассчитываю на банковскую отрасль, которая несет ответственность за устранение технических барьеров, стоящих на пути единой европейской платежной системы {SEPA), и ожидаю от нее активного содействия».

Если читать между строк, то это означает приблизительно следующее: «Я рассчитываю, что банковская отрасль, которая нацеливается на еврозону, перестанет сачковать и начнет ломать голову над тем, как заставить систему европейских платежей работать». Это очевидно, поскольку опубликованный материал ясно показывает, что Директива охватывает шведскую крону, британский фунт, польский злотый и венгерский форинт. В результате вся проделанная до сих пор работа по созданию единой европейской платежной зоны должна распространяться не только на зону действия евро, но и на всю территорию Европы. Другими словами, нам нужны общеевропейская автоматизированная клиринговая палата и общеевропейский прямой дебет.

Еще одно заявление в пресс-релизе гласит, что «от единой платежной зоны выиграет каждый европеец, а экономика Евросоюза сохранит немалые деньги — в районе € 50-100 млрд в год».

Опять читаем между строк: «Банки зарабатывали за счет европейских граждан огромные капиталы, но теперь-то мы избавимся от комиссионных за осуществление платежей». И это тоже понятно, потому что стоимость внедрения единой платежной зоны обойдется банкам Европы более чем в € 40 млрд. Приведенная цифра представляет собой сумму двух элементов. Первый — по меньшей мере € 29 млрд недополученного банками дохода только в еврозоне, по оценкам ABNAMRO. А если принять во внимание, что теперь банки всех европейских стран — не только еврозоны — получат меньше доходов, то эта цифра увеличится. Второй элемент — как минимум еще € 10 млрд, которые, по моим собственным оценкам, основанным на подробных консультациях с европейскими банкирами, за период с 2006 по 2009 год банкам придется инвестировать в новые европейские платежные инфраструктуры, чтобы создать новые PEACH, PEDD, RTGS и т. д. Вот почему в целом потери банковской отрасли составят не менее 40 млрд. Зато эту сумму выиграют граждане и предприятия Европы.