Анатолий Маркин - Биржевик. Том 1

Брокеры выполняют целый ряд важных функций и по сути представляют интересы десятков тысяч своих клиентов на бирже. Инвестор не может купить акции или облигации непосредственно у эмитента или у биржи.

Брокеры зарабатывают на комиссионных за сделки и, соответственно, заинтересованы в том, чтобы сделок их клиенты совершали как можно больше, а также чтобы большое число сделок совершалось с использованием заемных средств – за их использование брокер берет проценты. Современные брокеры активно продвигают интрадей-трейдинг и алгоритмический трейдинг, предполагающие совершение тысяч и сотен тысяч сделок в день.

Как выбрать брокера:

А) Надежность брокера подтверждается рейтингом компании от «Национального рейтингового агентства». Старайтесь выбирать брокера с максимальной надежностью.

Б) Об объеме сделок клиентов брокера на рынке можно судить по размерам брокера. Старайтесь выбирать брокера в первой 10-20-ке.

В) Тарифы у некоторых брокеров зависят от объемов сделок, у других нет. Вы должны четко понимать, сколько будете платить! Также вы должны понимать есть ли ежемесячная комиссия за ведение счета.

Г) Легкость внесения или снятия денег у брокера – важный параметр, все ли происходит дистанционно или нужно зачем-то ездить в офис к брокеру.

Д) Служба поддержки брокера – легко ли дозвониться, насколько дружелюбна и быстра реакция, наличие бесплатного общероссийского номера.

Е) Программа для торгов на рынке – самая популярная и распространенная сейчас – это «Quik» (можно ознакомиться с демо-версией на www.Quik.ru). Некоторые брокеры предоставляют свою программу. В этом случае прочитайте про нее отзывы в сети интернет.

Ж) Наличие возможности экстренного закрытия позиций по телефону. Представьте, что у вас пропал интернет (и запасной тоже), а у вас не выставлена «стоп-заявка» на закрытие позиции.

З) Подает ли за вас брокер данные в налоговую инспекцию о полученных доходах, и уплаченном НДФЛ – важный параметр. Я не хочу ходить каждый год в налоговую и сдавать декларацию.

И) Обратите внимание на то, бывают ли у брокера сбои в работе по его вине. Это можно отследить по поиску в комментариях в интернете.

К) Есть ли минимальная сумма у брокера открытия счета у брокера

Именно брокер осуществляет мониторинг и контроль рисков по позициям клиентов, а также проводит необходимые в сегодняшнем мире процедуры проверки клиентов на соответствие законодательству по противодействию терроризму и отмыванию нелегальных доходов.

Если всем этим будет заниматься сама биржа, то она превратится в брокера, что неминуемо приведет к конфликту интересов и целому ряду других сложностей.

Таким образом, брокер – необходимое звено финансового рынка.

Практически во всех странах, где есть современным образом организованный фондовый рынок, законодательно установлено, что денежные средства клиентов, переданные ими брокеру для совершения сделок с ценными бумагами, должны находиться на специальном брокерском счете. Более того, закон устанавливает, что совершать операции напрямую на бирже могут лишь профессиональные участники рынка ценных бумаг – брокеры, а также дилеры и управляющие компании. Все остальные инвесторы должны работать через таких профучастников. Это сделано ради удобства и безопасности всех участников торговли, включая частных инвесторов: число профессиональных участников рынка ограничено, и их финансовое состояние легче отслеживать, чем платежеспособность миллионов мелких инвесторов.

Помимо всего прочего в ряде стран в зависимости от особенностей законодательства брокер также может исполнять функции налогового агента, то есть удерживать налоги, которые инвестор должен уплатить с прибыли от своих операций. В России это так. Эту функцию не стоит недооценивать: не будь брокер налоговым агентом, гражданам, активно торгующим на фондовом рынке, приходилось бы ежегодно заполнять и подавать налоговую декларацию. Это также необходимо делать тем российским инвесторам, которые торгуют на фондовом рынке через иностранных брокеров, так как они функцию налогового агента для российских граждан по понятным причинам выполнять не могут.

Брокеры осуществляют посредническую деятельность между продавцом и покупателем и получают свое вознаграждение (комиссионные) за проведение различных операций на биржах: покупку и продажу акций, ценных бумаг, обмен валюты, заключение контрактов и т. д.

В случае оказания брокером услуг по размещению эмиссионных ценных бумаг брокер вправе приобрести за свой счет не размещенные в срок, предусмотренный договором, ценные бумаги.

Брокерские компании появились в России сравнительно недавно, в начале 90-х годов XX века. Их появление было связано с зарождением в нашей стране рынка ценных бумаг, которого не существовало в советское время. Особенно бурное развитие фондовый рынок получил после ваучерной приватизации 90-х.

Сегодня брокерские компании предоставляют своим клиентам доступ к биржевым торгам, а также к различным финансовым активам – как на российских, так и на зарубежных торговых площадках.

Задача брокерской компании состоит в том, чтобы создать клиенту комфортные условия для работы на фондовом рынке с учетом его предпочтений. Для этого брокерская компания располагает отделом клиентской поддержки, аналитическим отделом, информационно-техническим отделом.

Информационная группа состоит из организаций, основной функцией которой является информирование всех участников рыночных отношений, а также предоставление информационных материалов (в том числе в виде статистических данных) для последующего анализа и обработки участниками рынка. Это необходимо для того, чтобы, например, трейдеры могли прогнозировать динамику рыночных котировок тех или иных активов или чтобы было возможно проводить различного рода экономические и финансовые исследования.

Сегодня чуть ли не каждый год появляются все новые элементы, которые облегчают и ускоряют процесс торговли. Поэтому для того чтобы эффективно инвестировать либо торговать на том или ином рынке, необходимо также быть в курсе инноваций и отслеживать появление новых возможностей в трейдинге и инвестировании на финансовых рынках.

Счет, с которого можно инвестировать в ценные бумаги и другие финансовые инструменты. По сути это кошелек, в котором находятся деньги для инвестиций и купленные активы.

Торговать на бирже различными ценными бумагами с целью получения прибыли: акциями, облигациями, а также валютой, фьючерсами (торговыми контрактами), опционами (правами на контракты) могут только профессиональные участники рынка – брокеры. А значит нужно открыть брокерский счет у брокера.