Николай Луданов - Интуитивный трейдинг

Большинство торговых концепций и ценовых моделей ориентированы на поиск сильных направленных движений, и для трейдера большой удачей будет открытие позиции в самом начале этого движения.

Базисные точки определяют потенциальное начало сильного движения. Это те переломные психологические моменты, когда борьба между быками и медведями разрешается в пользу одной из сторон и начинается массовый переход проигравших игроков на сторону противника.

После фактора времени базисные цены являются для интуитивного трейдера вторым по важности триггером. Дело в том, что, поскольку они являются результатом сильной эмоциональной реакции, эти точки субъективны. Они не могут быть обнаружены с помощью технических индикаторов или других средств теханализа. Только опыт и интуиция помогут трейдеру найти эти важные точки.

Еще одно из преимуществ применения базисных точек состоит в том, что они обычно дают более-менее четкие ориентиры, где нужно поставить стоп, чтобы выйти из сделки, если обстоятельства будут против вас.

Важно понимать, что базисные точки и уровни поддержки/сопротивления – это не одно и то же. Уровни поддержки/сопротивления – это то место, где идут напряженные сражения между быками и медведями, а базисные точки – места, где эти сражения заканчиваются капитуляцией одной из сторон, что приводит к возникновению сильного направленного движения.

Рис. 9.1.Так происходил прорыв базисной точки в 15 рублей в Сбербанке

Как правило, базисная точка возникает в результате пересечения нескольких триггеров или сетапов, часть из которых резко меняет свои сигналы, создавая таким образом сильно неравновесную ситуацию.

На рис. 9.1 показано, как в Сбербанке происходил разворот самого мощного медвежьего тренда за последние 10 лет. 3 марта, во второй половине сессии, Сбербанк пробил уровень 15 рублей, но затем откатился и закрылся чуть ниже. Сильное открытие на следующее утро вызвало мощное движение в направлении прорыва. Здесь совпало несколько сигналов: разворот нисходящего тренда сразу на нескольких тайм-фреймах, пробой двух уровней сопротивления. Поскольку цена за 3 дня взлетела на 20 %, то 4–5 марта последовала передышка, сопровождавшаяся довольно глубоким откатом (8 %), и цена протестировала уровень 15 рублей сверху. Затем, как это часто бывает после глубокой коррекции, последовал следующий, еще более мощный импульс в направлении новой тенденции.

По существу, именно в базисной точке происходит то взрывное движение цены, которое и вызывает возникновение тренда.

Чаще всего базисные точки бывают одного из двух основных видов. Первый вид: это точка вблизи зоны консолидации, когда цена с огромной энергией вырывается из узкого бокового диапазона. Второй вид: это зона вблизи максимума или минимума, когда вслед за прорывом цены в рынок заходят свежие капиталы институциональных игроков, а это их излюбленная точка входа.

Преимущество японских свечей состоит в том, что они создают наглядную психологическую картину торговли.

Свеча на дневном ценовом графике позволяет заглянуть внутрь этого дня и увидеть, что там происходило. Умение анализировать графики японских свечей помогает понять психологическую подоплеку изменений цен и способствует принятию правильных решений.

По сравнению с барами японские свечи позволяют быстро ухватить взглядом важные детали ценовых графиков и легко интерпретировать данные. Каждый тип свечи представляет собой возможный сценарий этого дня.

Прямоугольник, изображающий разницу между ценами открытия и закрытия, называется телом свечи. Тень свечи – это линии, выступающие за тело свечи и показывающие минимум и максимум дня.

Длина тела свечи показывает мощь возникшей тенденции. Чем длиннее тело, тем сильнее проявляется желание рынка идти в выбранном направлении. Длинная тень отражает несовпадение желания и возможностей рынка. Так, например, длинная верхняя тень говорит о невозможности быков закрепить рынок на новых ценовых уровнях.

Рис. 9.2.Два способа представления ценовых данных: в виде бара и в виде свечи

Самые важные в плане прогнозирования свечи – это молот и дожи. Но если дожи – сигнал о том, что рынок в нерешительности, сигнал, который еще не несет информации о том, куда двинется рынок, то молот носит явно бычий характер и часто предшествует развороту (рис. 9.3).

Практически все классические комбинации японских свечей, дающие разворотные модели, строятся на принципе отрицания. Принцип отрицания заключается в следующем: если рынок не пошел в ожидаемом согласно силе тела или силе тени направлении, то в таком случае он непременно пойдет в противоположном направлении.

Среди наиболее известных разворотных моделей я бы выделил «поглощение» и «темные облака». Обе эти модели характеризуются резким изменением настроений игроков и сильным движением в направлении, противоположном открытию.

Рис. 9.3.Самая ценная в плане прогнозирования свеча – это молот. В случаях 1–4 она достоверно указывала на близость разворота, и лишь в случае 5 ее сигнал был ложным. В случае 6 другая известная разворотная свечная модель – «поглощение» указала нам также на краткосрочный разворот

Важнейшую роль при интерпретации свечных моделей играет их расположение относительно краткосрочного тренда рынка. Это означает, что их следует рассматривать в контексте рынка. Если какое-то ценовое движение продолжалось достаточно долго и мы видим образование разворотной свечной модели, то ее значение, естественно, повышается.

Свечные модели необходимо использовать в комплексе с другими техническими индикаторами и торговыми сигналами. Это могут быть уровни поддержки и сопротивления, ленты Боллинджера, объемы торгов, индикаторы перекупленности/перепроданности, статистические факторы, новости и т. д.

Если при боковом движении количество белых свечей превалирует над количеством черных свечей, то это указывает на более высокие шансы движения вверх.

Круглые числа (5, 10, 20, 25 и т. д.), или, как еще их называют, рыночные числа, сами по себе являются важными уровнями поддержки/сопротивления. Еще Джесси Ливермор подметил, что на круглых отметках цена ведет себя особым образом и если наблюдать за ней, то по ее поведению в этих точках можно сделать прогноз будущего движения цены.