Кетти Лин - Трейдеры-миллионеры: Как переиграть профессионалов Уолл-стрит на их собственном поле

В:Вы заработали 70 долларов на одном контракте?

О:Точно! Минус 5,40 комиссионных [ смеется ].

В:Сколько времени вы занимались бумажной торговлей и тренировались на симуляторе?

О:Три месяца.

В:При этом вы вели дневник и анализировали свой подход?

О:Да. На самом деле я еще не выработал своей тактики. Это было нечто вроде скальпирования. Я был очень пуглив. Стоило цене подняться, я продавал то, что у меня было. Я заключал слишком много сделок, наверное, штук двадцать в день.

В:Но все это было и на симуляторе, у вас была масса данных.

О:Да.

В:Что происходит дальше, каким образом вам удалось набить руку?

О:Я дополнил свою тактику парой наработок, подключил к делу японские свечи и потихоньку выработал собственный подход. Со мной работал парень, Даниэль, по прозвищу Джаз. Я видел, как он делает по четыре-пять пунктов, и это произвело на меня впечатление. У меня был иной метод — быстрое скальпирование. В итоге я разработал собственную систему, используя и то, что делал Джаз, — он заключал более крупные сделки и держал позиции дольше. Я начал торговать, используя скользящие средние и японские свечи, я продавал треть позиции на уровне 0,6, потом немного еще, после чего продолжал перемещать стоп вниз, ориентируясь на свечи.

В:Вы продавали часть позиции, чтобы зафиксировать прибыль?

О:Да. Перемещая стоп вниз и давая прибыли немного подрасти. Этот подход я усвоил еще на фондовой бирже.

В:Когда первая цель достигнута, вы перемещаете стоп в точку безубыточности?

О:Нет, не всегда. Опять-таки, я смотрю на свечи и выставляю стоп, чуть выше. Обычно я использую пятиминутный график. Я держу перед глазами 15-минутный и часовой графики, но пользуюсь пятиминутным.

В:Иными словами, если цена достигает минимума или максимума на пятиминутном графике, вы закрываете позицию. Любопытно, что в 1998 году вы играли исключительно на повышение, а теперь оказались на стороне «медведей». Расскажите об этом поподробнее. Почему теперь вы играете в основном на понижение?

О:От других трейдеров я слышал, что падение происходит куда быстрее, чем подъем. Я проанализировал данные по собственным сделкам. Я всегда зарабатываю больше, если мне удается поймать максимум, а не минимум, и это накрепко засело у меня в голове. Такова реальность. У меня лучше получается играть на понижение.

В:Вы говорите, что вам удается лучше ловить максимумы, но ведь обычно скользящие средние и японские свечи используются при игре на повышение. Как вы определяете, когда импульс начинает затухать?

О:Я использую скользящие средние, индикатор схождения-расхождения скользящих средних (MACD) и японские свечи.

В:Вы используете MACD как индикатор импульса, расхождения помогают выявлять развороты тренда?

О:Совершенно верно.

В:Чтобы начать игру на понижение вы дожидаетесь красной свечи?

О:Да. При этом я даже не пытаюсь ловить максимумы и минимумы. Меня вполне устроит, если при максимуме 770 я войду в рынок на 765, потому что знаю, что индекс опустится до 762. Если бы я пытался точно определить максимумы и минимумы, я бы слишком часто прогорал. Лучше твердо знать, куда движется индекс. В первую очередь меня волнует направление.

В:От чего вы отталкиваетесь, определяя направление?

О:Свечи, объемы.

В:Что вы ищете, используя свечи?

О:Свечу среднего размера с короткими фитилями с обеих сторон. Это то, что мне нужно.

В:Понятно.

О:Короткие фитили сверху и снизу говорят о серьезной схватке. Обнаружив такую свечу, я помещаю свои ордера внутри нее и выставляю стоп-приказы в трех-пяти тиках над ее телом.

В:Над телом, а не над фитилем?

О:Нет. Подлинная борьба идет там, где тело. Не там где фитили, фитили бесполезны.

В:Вот как? Вы не смотрите на фитили? Вас интересует только тело?

О:Да, я использую только тело. Я предпочитаю такую тактику.

В:Как часто ваша позиция закрывается из-за исполнения стоп-заявок?

О:Редко. Примерно в 88 процентах случаев я оказываюсь прав.

В:Ведь три-пять тиков для ER — это ничто. (ER, или индекс Russell 2000, в среднем меняется на 200 тиков день. — Прим. авт.).

О:Судя по всему, это работает. Рынки меняются. Надо понимать, что работает на нынешнем этапе. Возможно, это будет не актуально через полгода, но пока это работает. Я не верю в наращивание позиций. Если я вошел в позицию в определенной точке и рынок движется против меня, я не стану усредняться. Лучше я добавлю к ней, если цена пойдет вниз.

В:Сколько раз в день вы заключаете сделки? Сколько полных транзакций?

О:Зависит от рынка, обычно от одной до пяти в день. Сегодня мне хватило четырех. Выйдя на определенные цифры, я обычно закрываю сделки, кроме случаев, когда условия на рынке исключительно хороши. Я не люблю торговать, когда объемы сокращаются.

В:Обычно вы торгуете на открытии сессии?

О:Первые два часа.

В:А как насчет последнего часа работы рынка?

О:Зависит от того, что мне подсказывает интуиция, или от результатов работы за день. Одним словом, от обстоятельств. Но кормят меня первые два часа.

В:Что вы делаете после 11 по североамериканскому восточному времени? Наблюдаете ли вы за рынками, завершив сделки?

О:Да, наблюдаю. По вечерам я выполняю основательное домашнее задание. Трачу пару часов на анализ своих ошибок. Я страшно не люблю проигрывать. Я люблю быть первым во всем. Я расстраиваюсь даже из-за небольшой убыточной сделки. Я не хочу этого. Поэтому вечером я сажусь за работу.

В:Вы всегда выставляете стоп-приказы?

О:Как правило, но не всегда. В любом случае я выставляю их мысленно.

В:Вы размещаете стоп-приказы очень близко для ER, в трех-пяти тиках, — где находится ваш мысленный стоп? Вы говорите: «Я не хочу потерять более пункта»?

О:Да. Думаю 1,2-1,3 пункта. Если этот предел пройден, рынок говорит тебе, что ты не прав.

В:Случались ли у вас проблемы с выходом из позиции?

О:Когда я не желал признать свою ошибку?

В:Да.

О:Мой максимальный убыток при работе с ER составлял два пункта.

В:Расскажите, как проходит ваш день. За какое время до открытия рынка вы садитесь к компьютеру?

О:Около восьми часов. У меня трое детей, близнецы и малыш полутора лет, они просыпаются в 7.30. Около 8.00 я начинаю готовиться к работе.