Сюзан Чишти - Финтех

Технология блокчейн изменит природу финансовых транзакций, поскольку приводит к фундаментальным изменениям в глобальной финансовой архитектуре. Когда управление текущими финансовыми данными производится дискретными базами данных внутри финансовых институтов, которые связаны друг с другом через защищенные каналы связи, обработка финансовых транзакций станет возможна на одной либо нескольких мировых базах данных. По логике блокчейн, эти базы данных будут распространяться по всему миру и транзакции будут требовать валидации от большинства этих баз данных.

Такая распределенная система учета призвана сократить возможность взлома, поскольку мощность вычислительного ресурса, необходимая для взлома системы, должна быть огромна. За обладание финансовыми данными в мировой сети баз данных, приходится платить потенциально ненадежным участникам рынка. Следовательно, мир блокчейн потребует либо посредника, либо использования псевдонимов при финансовых транзакциях, чтобы избежать полного раскрытия финансовой информации внешнему миру. Учитывая требование регуляторов для этого вида операций, выданный мандат на внедрение блокчейн должен использовать правило «знай своего клиента» (наподобие сегодняшней практики) либо иметь машинный перевод, что позволяет регуляторам переводить псевдонимические записи в журнале учета блокчейн с помощью базы данных ID для борьбы с отмыванием денег. Обе концепции сегодня расширяются, что возможно и в будущем, хотя вероятна и посредническая модель.

Более того, пользователи финансовых услуг будут иметь возможность определять транзакционный порог, а также специфические типы транзакций, для которых потребуется отдельный процесс валидации. Это может применяться в розничных торговых точках, которые раньше были отделениями банков, а сейчас превратились в центры валидации идентификационных номеров. Здесь идентичность физических лиц – участников рынка будет проверяться путем сравнения цифровых и нецифровых свойств и жетонов, которые предназначены для создания удостоверения личности того или иного лица. Повторный ввод такого аналогичного элемента для крупных транзакций будет снижать вероятность брешей в защите в масштабах системы, которые угрожают надежности всей финансовой системы.

Выпуск электронной валюты государственными банками по всему миру – это следствие технологических возможностей, которые предоставляет технология блокчейн. Национальные правительства и наднациональные комитеты по финансовым рынкам будут добиваться внедрения полностью прозрачных глобальных баз данных активов, которые дают возможность отслеживать движение финансовых потоков в режиме реального времени. Наличные денежные средства, возможно, долгое время будут иметь параллельное хождение и анонимный транзакционный механизм, однако большинство транзакций станут доступны в этих онлайн-сетях благодаря простоте использования и скорости их совершения в мировых базах данных. Следовательно, выпуск электронной валюты (например, электронных фунтов стерлингов) под контролем центральных банков странами-участницами станет обычным способом управления монетарной базой валюты.

Когда спрашивают, почему они внедрили такой всеохватывающий режим цифровой валюты, центральные банки, регуляторы и налоговые агентства ссылаются на аудитоспособность и отслеживаемость финансовых потоков, а на низкие транзакционные издержки в связи с использованием официальных электронных валют. Такая прозрачность потребует новых механизмов управления для баланса прозрачности и свободы при повсеместном надзоре.

На вопрос, использовать имеющиеся наличные деньги для сбережения или для потребления, все большее число людей согласно полученным данным выбирают потребление против сберегательных накоплений и достижения финансовых целей. С другой стороны, финансовые помощники компании будут использовать все имеющиеся ресурсы, в основном через информацию о продукте, которую можно получить в онлайн-режиме, чтобы предложить клиентам продукт, соотношение «цена – качество» которого наиболее соответствовало бы их финансовому состоянию на данный момент и пожеланиям.

Будет ли существовать экосистема конкуренции независимых финансовых помощников против зависимых финансовых помощников, что позволит сравнивать величину комиссии за услуги поставщиков, вознаграждения за привлечение клиентов либо доходы от рекламы поставщиков продуктов и услуг с помощью аналитической информации цифровых финансовых помощников. Некоторые цифровые финансовые помощники предложат своим пользователям выбор между возможностью оплачивать услуги наличными деньгами и (ограниченным или неограниченным) использованием обезличенных транзакционных данных. Новые права собственности на персональные данные наконец дадут владельцу таких персональных данных возможность определять степень раскрытия данных третьим лицам и назначать цену за пользование данными третьих лиц.

Компромисс между использованием наличных денежных средств и их сбережением будет заключаться в предложении пользователям перенести средства на отдаленное время с долгосрочными финансовыми целями и под хорошие проценты, которые они укажут для цифровых финансовых помощников в сравнении с непосредственным желанием тратить. Тем не менее индивидуальный пользователь получит возможность отклонять предложение финансового помощника (ФП), в то же время пользователь может захотеть отложить приобретение товара на неопределенный срок. Таким образом, решение о сбережении против решения о потреблении будет основано на более сложном финансовом взгляде, предоставленном беспристрастным ФП.