Майкл Хадсон - Убийство Хозяина: Как финансовые паразиты и долговое рабство разрушают мировую экономику

Международное право, национальный суверенитет и действительные права человека

Должны ли кредиты считаться хищническими, когда они требуют жёсткой экономии и приватизации? Такие требования предполагают, что радикальное изменение юридической и финансовой структуры необходимо далеко за пределами Украины. Как быстро отметили аргентинские писатели: «Когда в 2001 году в Аргентине произошёл массовый дефолт, мировая пресса, включая „Тайм“ и „Нью-Йорк таймс“, зашла настолько далеко, что предложила вывести Патагонию из состава страны в качестве механизма погашения просроченного долга. Статья в „Нью-Йорк таймс“ последовала за статьей, опубликованной в финансовой газете „Эль Крониста Комерсьяль“ в Буэнос-Айресе под названием „Долг за территорию“, в которой описывалось предложение американского консультанта тогдашнего президента Эдуардо Дюальде об обмене государственного долга на государственные земли».

Некоторые аргентинцы утверждают, что безответственные ссуды, предоставленные военной диктатуре и неолиберальному режиму Менема, которые без пользы загнали страну в долги, были Одиозными Долгами. Если такие кредиты были выданы в условиях явной общественной оппозиции, следует ли их считать навязанными без надлежащего демократического согласия?

Для решения вопроса о том, что подлежит оплате, а что нет, необходим справедливый суд. В настоящее время банки и держатели облигаций стремятся назначать судьями своих ставленников — таких, как Томас Гриса, относящихся к суверенному долгу так, как будто нет никакой разницы между национальной экономикой и разорившимся семейным рестораном. Для того чтобы судить о том, насколько далеко можно зайти в применении мер жёсткой экономии и передаче имущества кредиторам для урегулирования долгов, выходящих за рамки возможностей стран по выплате из текущих поступлений, а в случае долгов в иностранной валюте — за счёт поступлений от платежного баланса, потребуется государственный орган иного типа, чем существующие в настоящее время.

Перед лицом согласованных финансовых попыток ввести глобальный неофеодализм, мир нуждается в декларации суверенных прав человека и политических прав государств. Принцип самоопределения уже давно прописан в международном праве, но его положения не включают независимость от кредиторов, захватывающих управление правительствами и присваивающих общественное достояние для извлечения экономической ренты.

Неспособность создать такую совокупность правовых норм позволит кредиторам использовать стратегию «разделяй и властвуй», чтобы разваливать одну страну за другой, захватывать общественное достояние, взимать проценты в качестве дани и передавать политический контроль технократам, назначаемым действовать в интересах мировых финансовых центров.

Политика МВФ, ЕЦБ и БМР основывается на ложном представлении о том, как работают экономика — «мусорная» экономика, направленная на убеждение населения в том, что Нет Альтернативы жёсткой экономии, обнищанию, безработице и эмиграции под владычеством возникающей Олигархии Одного Процента.

Финансовое пожарище — некоторые сценарии

В то время как государства стараются избежать долгового рабства и списать свои долги, банкиры и держатели облигаций вырабатывают стратегию сохранения своих финансовых требований на тот день, когда долги окажутся просрочены или списаны, а экономики, страдающие от жёсткой экономии, потеряют платёжеспособность, если не займут ещё больше. Кредиторы надеются использовать такие условия, как рычаг, чтобы превратить должников в финансовые колонии.

Первый ответ — это попытка застраховать нестрахуемое. Реалистичные держатели облигаций увидят, что игра окончена и должники не могут заработать достаточно, чтобы погасить сложные проценты и накопившуюся задолженность, особенно в связи с тем, что экономика страдает от долговой дефляции, жёсткой экономии, безработицы и эмиграции. Дальновидные финансовые учреждения будут принимать страховки по дефолту от таких страховщиков, как «АИГ» и специализированных страховщиков, и договариваться о свопах по кредитным дефолтам с любым, кого они смогут найти в качестве контрагента. Вот так Джон Полсон разбогател, заключив пари, что рынок «мусорной» ипотеки рухнет и «сократится» («going short») с его деривативами «Голдман Сакс», заставив заплатить «АИГ» и других страховщиков. Если бы крах можно было полностью застраховать, инвесторы получали бы деньги «будто» экономика могла беспрепятственно продолжать действовать, как и раньше, перед лицом долговой дефляции.

Но кто бы мог позволить себе платить им? Сумма, необходимая для оплаты, значительно превышает резервы банков и страховых компаний. Им пришлось бы откладывать резервы, равные по величине всему экспоненциальному наращиванию долга, вкладывая их в долги, которые находятся среди сгоревших в гигантском финансовом пожаре. Таким образом, либо эти контрагенты, имеющие CDS (свопы на дефолт по кредиту), обанкротятся, когда придёт время, и долги не смогут быть выплачены, либо правительства напечатают деньги или введут налоги для населения, чтобы возместить Одному Проценту убытки от их пропавших инвестиций.

Менеджеры этих страховых компаний и банков могут продавать всё более рискованные полисы по гарантированию долга при растущих ценах. По мере того, как накопление долга в пирамиде Понци приближается к своей кульминации, их прибыль будет расти и позволит им платить себе более высокие зарплаты и бонусы. А затем, когда дефолты уничтожат долги, страховщики скажут, что для оплаты CDS, рентных облигаций и пенсий не хватает резервов, и свернут бизнес. Но у менеджеров компаний, выписывающих эти CDS, будет достаточно лет существования «пузыря», чтобы, подражая патрициям Рима, превратить свои доходы в земельные владения, закрытые охраняемые поселения или фермы, куда они смогут удалиться.

Если фондовые рынки рушатся и лишают пенсионные фонды и других инвесторов финансиализированных сбережений, от которых зависели пенсионеры, то Один Процент стремится компенсировать свои потери за счёт труда и государства, обвиняя в чрезмерно щедрых пенсиях этих 99 процентов. В действительности, конечно, корпоративные менеджеры и местные органы власти недофинансировали их из-за чрезмерно утопических прогнозов финансиализации. Центральные банки также обвиняют в тратах денег на восстановление занятости и ВНП. Но на самом деле обрушивает рынки жёсткая экономия, потому что центральные банки отказываются производить эти траты.

Крах может затянуться, если у правительств не будет политической возможности списать долги перед «Одним Процентом». Нет никаких технологических или внутренних экономических причин, чтобы этот финансовый «Рагнарёк» (Конец света) стал судьбой Северной Америки и Европы. Однако именно этот выбор поддерживают лоббисты финансового сектора, дрессированные учёные и официальные СМИ, которые не могут признать, что долговая дефляция разрушает способность экономики к росту.